Comprendere come funzionano i volumi di criptovalute e come calcolare i volumi è essenziale per qualsiasi trader di criptovalute. Ecco tutto ciò che devi sapere sui volumi crypto nel trading.
Significato del volume delle criptovalute nel trading
Il volume crypto, noto anche come volume di scambio, è il numero di token, contratti o altre unità scambiate all'interno di un mercato in un determinato periodo di tempo. Nel contesto del trading di criptovalute, il volume viene generalmente utilizzato per fare riferimento al numero totale di asset digitali scambiati in un mercato in un periodo di tempo prestabilito, che può essere un'ora, un giorno, una settimana o un mese.
Gli scambi effettuati su uno scambio di criptovalute sono il risultato dell'attività dei partecipanti al mercato. Gli scambi vengono eseguiti tra due parti: un investitore e un venditore. Quando una transazione viene eseguita all'interno di un mercato, viene registrata dall’exchange e utilizzata per calcolare il volume crypto.
Il volume è un punto di dati importante per gli investitori e i trader di criptovalute. L'analisi dei volumi può fornire a un trader o investitore informazioni dettagliate sui movimenti del prezzo. Il volume non è immutabile: una criptovaluta con volume elevato può diventare rapidamente una criptovaluta con basso volume e viceversa.
Questo articolo risponde alla domanda "che cos'è il volume crypto" e fornisce informazioni su come funziona il volume nei mercati delle criptovalute, nonché indicazioni su come interpretare il volume e alcuni indicatori di base del volume che puoi utilizzare per ottenere informazioni dall'analisi del volume.
Perché è importante per un investitore?
Il volume è un indicatore importante che fornisce agli investitori e ai trader di criptovalute informazioni che possono essere utilizzate per dedurre tendenze e quantificare il sentiment del mercato.
I trader crypto analizzano il volume all'interno dei mercati delle criptovalute per comprendere la forza di una tendenza del mercato. Un'interpretazione accurata e corretta del volume delle criptovalute può fornire ai trader una comprensione dei fattori trainanti dietro il movimento dei prezzi e, in alcuni scenari, può aiutare i trader a determinare se è il momento di acquistare o vendere un asset.
Il volume è importante per la sua natura quantificabile: a differenza delle fluttuazioni del livello dei prezzi, il volume è un indicatore chiaro e concreto dell'interesse del mercato per una determinata moneta. I trader esperti di criptovaluta e i trader che utilizzano l'analisi tecnica per eseguire strategie di trading spesso incorporano l'analisi del volume nelle loro analisi di mercato.
Il volume crypto è strettamente correlato alla volatilità di un mercato. Il movimento del prezzo all'interno dei mercati delle criptovalute è guidato da una varietà di fattori che includono speculatori, miner di criptovalute, trader, investitori retail e investitori istituzionali: tutti opinioni divergenti su una determinata moneta o asset. Questi diversi partecipanti al mercato contribuiscono alla volatilità dei mercati degli asset digitali.
Sebbene i mercati delle criptovalute siano intrinsecamente volatili, gli asset digitali con un volume elevato di scambi e una solida previsione del prezzo sono in genere meno volatili di altre. L'osservazione del volume totale di trading nel tempo per un asset digitale fornirà al trader o all’investitore una prospettiva sulla volatilità di un asset. Un basso volume può rappresentare una mancanza di interesse, mentre un volume elevato può indicare un interesse marcato da parte del mercato.
L'analisi del volume crypto è importante quando fai trading di asset digitali con una liquidità bassa. Un trader potrebbe, ad esempio, voler negoziare un asset che manca di volume e liquidità significativi nell’exchange in cui sta negoziando. Se il trader effettua un ordine di mercato di grandi dimensioni in un mercato a basso volume e illiquido, l'algoritmo di corrispondenza degli ordini riempirà l'ordine al miglior prezzo disponibile, quindi completerà l'ordine con al miglior prezzo successivo disponibile per l'attività.
Se non c'è abbastanza liquidità per completare un ordine di mercato al prezzo previsto da un trader, il mercato eseguirà l'ordine con ordini sequenziali più alti fino a quando il mercato non sarà saturo. Questo fenomeno, denominato slippage, può avere un impatto significativo sulle strategie di trading.
Il volume delle criptovalute è una metrica fondamentale utilizzata dai trader per misurare l'interesse del mercato e identificare le sue tendenze. I dati del sondaggio Coindesk pubblicati nel 2018 rivelano che il 40% dei trader di criptovalute considera il volume una metrica fondamentale essenziale per le proprie pratiche di trading.
Calcolo del volume delle criptovalute
Capire come calcolare il volume crypto non è complicato: per calcolare il volume delle criptovalute, è necessario determinare un periodo di tempo in cui calcolare il volume e misurare il numero di volte in cui un asset viene scambiato all’interno di questo arco temporale.
L'importo totale di Bitcoin scambiato su un exchange di criptovaluta nelle ultime 24 ore può, ad esempio, ammontare a 10 miliardi in $ di scambi. Il volume di Bitcoin nelle 24 ore per lo scambio è, quindi, di 10 miliardi di $.
Analisi tecnica e volume crypto
Il volume è un oggetto fondamentale di analisi utilizzato nell'analisi tecnica, insieme ai dati sui prezzi. L'analisi del volume crypto fornisce ai trader informazioni sulla potenza e l'intensità dei movimenti dei prezzi all'interno di un mercato e, pertanto, funge da elemento critico di qualsiasi pratica di analisi tecnica che voglia considerarsi completa.
L'analisi del livello di supporto e resistenza, ad esempio, assume maggiore importanza se abbinata all'analisi delle tendenze del volume delle criptovalute. I modelli di volume medio possono confermare le tendenze identificate attraverso l'analisi tecnica o aiutare i trader a identificare le false tendenze. Ad esempio, un asset può mostrare un trend rialzista, che può quindi essere confermato da un investitore utilizzando l'analisi del volume dell’asset.
Indicatori di volume
Esistono numerosi indicatori importanti che possono essere utilizzati per valutare e tracciare il volume crypto. Gli indicatori di volume possono essere utilizzati per ottenere informazioni sullo slancio dei prezzi, sulla pressione di vendita o identificare le condizioni di mercato di ipercomprato o sottovenduto.
L'incorporazione di dati sul volume, come informazioni locali elevate, dati sulle linee di tendenza e altri fattori che contribuiscono all'attività di un mercato nei seguenti indicatori, può aiutare i trader a creare strategie di trading basate sull'analisi tecnica.
Indicatore di volume in equilibrio (OBV)
L'indicatore di volume on-balance, o OBV, è uno degli indicatori di volume più utilizzati. Il volume on balance è una misura diretta delle variazioni di volume che possono essere correlate al prezzo. L'OBV può essere utilizzato anche per determinare la divergenza, che si verifica quando il movimento dei prezzi non è confermato da un indicatore. La divergenza può segnalare una potenziale inversione.
Il calcolo dell'OBV è una metrica relativamente semplice basata sul volume crypto giornaliero. Il calcolo del volume on-balance viene eseguito come totale attivo, il che significa che si basa sui dati di volume storici in un totale cumulativo. Ci sono tre regole che vengono applicate nel calcolo del volume in saldo:
- I mercati delle criptovalute non si "chiudono" allo stesso modo dei mercati tradizionali: il calcolo dell'OBV viene eseguito utilizzando un'ora specifica su base giornaliera. Se il prezzo dell'asset rimane lo stesso tra il tempo di misurazione iniziale e il tempo di misurazione finale, l'OBV rimane lo stesso.
- Se il prezzo di un asset è superiore alla misurazione iniziale, l'OBV è uguale all'OBV del periodo precedente più il volume giornaliero.
- Se il prezzo di un asset è inferiore alla misurazione iniziale, l'OBV è uguale all'OBV del giorno precedente meno il volume giornaliero.
Indicatore del momentum
Il volume funge da forte indicatore del momentum del mercato. L'aumento del volume degli acquisti si tradurrà in un maggior valore dell’asset, ma affinché questo rappresenti una tendenza, il volume deve essere mantenuto. Un asset che sta aumentando di prezzo ma perdendo di volume, ad esempio, potrebbe indicare una potenziale inversione e un trend in calo. Al contrario, un asset il cui prezzo diminuisce al diminuire del volume potrebbe rappresentare allo stesso modo un potenziale cambiamento di direzione.
Picchi e crolli
Il volume crypto può essere analizzato per determinare lo slancio del mercato utilizzando l'esempio sopra. I picchi di volume possono essere utilizzati per identificare i cambiamenti del momentum in qualsiasi direzione, ma possono anche essere utilizzati per identificare la fine dello slancio del mercato, uno scenario comunemente indicato come esaurimento.
Un aumento significativo del volume può, ad esempio, indicare che i trader in ritardo stanno acquistando in un movimento di mercato significativo che costituisce il picco, il quale può potenzialmente esaurire venditori o acquirenti.
Indice di flusso di denaro (MFI)
L'indice del flusso di denaro sfrutta i dati sul volume per fornire all’investitore informazioni dettagliate sul fatto che un mercato sia ipercomprato o sottovenduto, fornendo informazioni simili a un indice di forza relativa.
L'indice di flusso di denaro è un intervallo compreso tra 0 e 100, con valori IFM più elevati che indicano una potenziale inversione di prezzo. Un valore MFI di 80, ad esempio, può suggerire un'imminente inversione di prezzo a causa dell'elevato volume di acquisti, mentre un valore MFT di 20 può suggerire un mercato ipervenduto con un volume di vendite molto elevato.
L’MFI può essere utilizzato dai trader per identificare potenziali opportunità di acquisto o vendita.
Andamento dei prezzi sul volume
L'andamento del prezzo sul volume, o VPT, può essere utilizzato per identificare potenziali cambiamenti nella direzione del prezzo e la forza di qualsiasi potenziale cambiamento. Il VPT funziona come una linea di volume cumulativa che sottrae o aggiunge uno specifico multiplo della variazione percentuale nelle tendenze e nel volume dei prezzi degli asset digitali e dipende da un trend rialzista o ribassista nel movimento dei prezzi degli asset.
L'andamento del prezzo sul volume utilizza i dati sul volume crypto per quantificare l'equilibrio tra domanda e offerta di un bene e utilizza sia la variazione percentuale che i dati sul volume. All'interno di VPT, i dati sull'andamento del prezzo degli asset indicano la domanda o l'offerta relativa di un asset, mentre i dati sul volume rappresentano la forza alla base del trend,
Il volume può essere falsificato nelle crypto?
Il volume elevato di scambi nei mercati delle criptovalute è un indicatore del fatto che un exchange ha una vasta base di utenti di trader, quindi può essere qualificato come una piattaforma affidabile. Per questo motivo, alcune piattaforme exchange di asset digitali possono "falsificare" il volume attraverso una pratica denominata "wash trading".
Il wash trading comporta l'immissione simultanea di ordini di acquisto e vendita, con conseguente esecuzione immediata dell'ordine. Sebbene questa pratica non comporti alcun movimento materiale di asset digitali, contribuisce a far crescere il volume delle criptovalute. Il wash trading può creare l'aspetto di un mercato con volume elevato, ma può avere un impatto negativo significativo sui trader che utilizzano i dati sul volume come parte dell'analisi tecnica.
I dati pubblicati dalla piattaforma di analisi del mercato degli asset digitali Messari indicano che molti exchange di criptovalute all'interno del mercato degli asset digitali utilizzano il wash trading e altre pratiche per aumentare artificialmente il volume e quindi il valore degli asset.
Gli scambi che gonfiano il volume attraverso pratiche come il wash trading possono farlo per attirare nuovi utenti. Il wash trading può essere eseguito in diversi modi, ad esempio attraverso trader di terze parti che lavorano con gli scambi, trader in collusione tra loro o l'uso di algoritmi o bot di trading automatizzati ad alta frequenza.
Gli algoritmi di trading ad alta frequenza sono ampiamente utilizzati nel mercato degli asset digitali e possono rappresentare una parte significativa del volume gonfiato artificialmente.
FAQ - Domande frequenti
Un volume elevato è positivo per la criptovaluta?
Un volume elevato indica un interesse di mercato significativo per un asset digitale. Maggiore è il numero di trader che acquistano o vendono un asset, maggiore è il volume: aumenti significativi del volume possono indicare un sentiment di mercato fortemente ribassista o fortemente rialzista.
Il volume è importante nella criptovaluta?
Il volume ha un impatto significativo sulle strategie di trading di criptovaluta. Molti trader utilizzano i dati sul volume come base per un'ampia lista di indicatori e strumenti di analisi tecnica. Il volume è quindi un fattore importante che deve essere preso in considerazione quando si esegue l'analisi tecnica della criptovaluta.
Come si usa il volume crypto?
Il volume delle criptovalute può essere utilizzato in una varietà di indicatori di analisi tecnica per identificare tendenze o opportunità di acquisto e vendita. Alcuni indicatori di volume comunemente usati includono il volume on balance, gli indicatori di momentum, l'andamento del prezzo del volume e l'indice di flusso di denaro.
Perché il volume delle criptovalute è così basso?
Un volume di scambi elevato richiede sia acquirenti che venditori. Un volume basso in un mercato di asset digitali può indicare la mancanza di acquirenti o la mancanza di venditori.
Cosa significa quando il volume delle criptovalute è basso?
Un basso volume all'interno dei mercati delle criptovalute può indicare un mercato ribassista o può indicare un basso interesse per un asset.
